Nos últimos dous anos, o mercado de semicondutores experimentou un período de boom sen precedentes, pero a partir do segundo semestre deste ano, a demanda converteuse nunha tendencia decrecente e enfrontouse a un período de estancamento.Non só a memoria, senón tamén as fundicións de obleas e as empresas de deseño de semicondutores foron afectadas pola onda de frío, e o mercado de semicondutores pode "reverter o crecemento" o próximo ano.Neste sentido, as empresas fabricantes de semicondutores comezaron a reducir o investimento en instalacións e a apertar o cinto;Comeza a evitar a crise.
1. Crecemento negativo das vendas globais de semicondutores do 4,1% o próximo ano
Este ano, o mercado de semicondutores cambiou rapidamente de boom a quebranto e atravesa un período de cambios intensificados que nunca.
Desde 2020, omercado de semicondutores, que gozou de prosperidade debido ás interrupcións da cadea de subministración e outros motivos, entrou nun período de frío intenso no segundo semestre deste ano.Segundo SIA, as vendas globais de semicondutores foron de 47.000 millóns de dólares en setembro, un 3% menos que o mesmo mes do ano pasado.Este é o primeiro descenso de vendas en dous anos e oito meses desde xaneiro de 2020.
Con isto como punto de partida, espérase que as vendas do mercado global de semicondutores medren significativamente este ano e revertan o crecemento o próximo.A finais de novembro deste ano, WSTS anunciou que se espera que o mercado global de semicondutores medre un 4,4% en comparación co ano pasado, ata alcanzar os 580.100 millóns de dólares estadounidenses.Isto contrasta marcadamente co aumento do 26,2% do ano pasado nas vendas de semicondutores.
Espérase que as vendas mundiais de semicondutores sexan duns 556.500 millóns de dólares o próximo ano, un 4,1 por cento menos que este ano.Só en agosto, WSTS predixo que as vendas do mercado de semicondutores crecerían un 4,6% o próximo ano, pero volveu ás previsións negativas dentro de 3 meses.
O descenso das vendas de semicondutores debeuse á diminución dos envíos de electrodomésticos, televisores, teléfonos intelixentes, ordenadores portátiles e outros produtos auxiliares, que foron importantes pola demanda.Ao mesmo tempo, debido ainflación global, a nova epidemia da coroa, a guerra ruso-ucraína, o aumento dos tipos de interese e outras razóns, o desexo de comprar dos consumidores está a diminuír e o mercado de consumo está a vivir un período de estancamento.
En particular, as vendas de semicondutores de memoria caeron máis.As vendas de memorias baixaron un 12,6 por cento este ano con respecto ao ano pasado ata os 134.400 millóns de dólares, e espérase que diminúen aínda máis un 17 por cento o próximo ano.
Micron Technology, que ocupa o terceiro lugar na cota de DARM, anunciou o pasado día 22 que no anuncio dos resultados do primeiro trimestre (setembro-novembro de 2022), a perda operativa alcanzou os 290 millóns de dólares.A compañía prevé perdas aínda maiores no segundo trimestre de 2023 ata febreiro do próximo ano.
Os outros dous xigantes da memoria, Samsung Electronics e SK Hannix, probablemente diminuirán no cuarto trimestre.Recentemente, a industria dos valores predixo que SK Hynix, que ten unha gran dependencia da memoria, terá un déficit de máis de 800 millóns de dólares no cuarto trimestre deste ano.
A xulgar pola situación actual do mercado da memoria, o prezo real tamén está caendo drasticamente.Segundo a axencia, o prezo fixo da transacción da DRAM no terceiro trimestre caeu entre un 10% e un 15% en comparación co trimestre anterior.Como resultado, as vendas globais de DRAM caeron a 18.187 millóns de dólares no terceiro trimestre, un 28,9% menos que os dous trimestres anteriores.Este é o maior descenso desde a crise financeira mundial de 2008.
A memoria flash NAND tamén se abasteceu en exceso, co prezo medio de venda (ASP) no terceiro trimestre un 18,3% menos que no trimestre anterior, e as vendas globais de NAND no terceiro trimestre deste ano foron de 13.713,6 millóns de dólares, un 24,3% menos que o trimestre anterior.
O mercado de fundicións tamén acabou coa era de utilización do 100% da capacidade.Caeu a máis do 90% nos últimos tres trimestres e a máis do 80% despois de entrar no cuarto trimestre.TSMC, o xigante de fundición máis grande do mundo, non é unha excepción.Os pedidos de clientes da compañía no cuarto trimestre baixaron entre un 40 e un 50 por cento desde principios de ano.
Enténdese que o inventario de produtos conxuntos como teléfonos intelixentes, televisores, tabletas e portátiles para PC aumentou e o inventario acumulado de empresas de semicondutores no terceiro trimestre aumentou máis dun 50% en comparación co primeiro trimestre.
Algunhas persoas do sector cren que "ata o segundo semestre de 2023, coa chegada da tempada alta estacional, espérase que a situación da industria de semicondutores mellore completamente".
2. Reducir o investimento e a capacidade de produción resolverá oProblema de inventario de IC
Despois da diminución da demanda de semicondutores e da acumulación de inventario, os principais provedores de semicondutores comezaron operacións de axuste a gran escala reducindo a produción e reducindo o investimento en instalacións.Segundo a anterior empresa de analistas de mercado IC Insights, o investimento global en equipos de semicondutores o próximo ano será un 19% inferior ao deste ano, alcanzando os 146.600 millóns de dólares.
SK Hynix dixo no seu anuncio de resultados do terceiro trimestre o mes pasado que decidiu reducir a escala do investimento en máis do 50% o ano que vén en comparación con este ano.Micron anunciou que o próximo ano reducirá o investimento de capital en máis dun 30% con respecto ao plan orixinal e reducirá o número de empregados nun 10%.Kioxia, que ocupa o terceiro lugar na cota de NAND, tamén dixo que a produción de obleas reducirase preto dun 30% a partir de outubro deste ano.
Pola contra, Samsung Electronics, que ten a maior cota de mercado de memorias, dixo que para satisfacer a demanda a longo prazo non reducirá o investimento en semicondutores, senón que procederá segundo o previsto.Pero recentemente, dada a tendencia actual á baixa no inventario e os prezos da industria da memoria, Samsung Electronics tamén pode axustar a oferta xa no primeiro trimestre do próximo ano.
As industrias de semicondutores do sistema e de fundición tamén reducirán os investimentos das instalacións.O día 27, Intel propuxo un plan para reducir os gastos operativos en 3.000 millóns de dólares o próximo ano e reducir o orzamento operativo en 8.000 millóns de dólares ata 10.000 millóns de dólares para 2025 no seu anuncio de resultados do terceiro trimestre.O investimento de capital deste ano é un 8 por cento inferior ao plan actual.
TSMC dixo no seu anuncio de resultados do terceiro trimestre en outubro que a escala do investimento das instalacións este ano estaba prevista para ser de 40.000-44.000 millóns de dólares a principios do ano, unha redución de máis do 10%.UMC tamén anunciou unha redución do investimento previsto nas instalacións de 3.600 millóns de dólares este ano.Debido á recente redución da utilización de FAB na industria da fundición, unha redución do investimento das instalacións o próximo ano parece inevitable.
Hewlett-Packard e Dell, os maiores fabricantes de ordenadores do mundo, esperan que a demanda de ordenadores persoais siga reducindo en 2023. Dell informou unha caída do 6 por cento nos ingresos totais no terceiro trimestre, incluíndo unha caída do 17 por cento na súa división, que vende ordenadores portátiles e escritorios para consumidores e empresas.
O conselleiro delegado de HP, Enrique Lores, dixo que é probable que os inventarios de ordenadores sigan sendo elevados durante os próximos dous trimestres."Neste momento, temos moito inventario, especialmente para PCS de consumo, e estamos traballando para reducir ese inventario", dixo Lores.
Conclusión:Os fabricantes de chips internacionais son relativamente conservadores nas súas previsións comerciais para 2023 e están preparados para implementar medidas de contención de custos.Aínda que en xeral se espera que a demanda se recupere na segunda metade do próximo ano, a maioría das empresas da cadea de subministración non están seguras do punto de partida exacto e do alcance da recuperación.
Hora de publicación: 09-01-2023