Os prezos das fichas redúcense, as fichas non se venden.No primeiro semestre de 2022, por mor da escasa demanda noelectrónicos de consumomercado, a industria de chips provocou unha marea de redución de prezos e, na segunda metade do ano, a trama repetiuse.
Recentemente, CCTV noticias informou de que, como o principal compoñente do sistema de control electrónico,STMicroelectronicsAs fichas foron unha vez un dos produtos de chip máis demandados en 2021, e a cotización do mercado ascendeu a uns 3.500 yuans, pero en 2022, o mesmo chip caeu dun máximo a uns 600 yuans, unha caída de ata un 80%.
Casualmente, o prezo doutro chip o ano pasado foi dez veces diferente ao deste ano.Os prezos das patacas fritas son comparables á carne de porco, arriba e abaixo, o prezo máis alto e a diferenza de prezo normal anterior é extremadamente esaxerada, infórmase que os medios informaron 600 yuans de chips STMicroelectronics, o prezo normal en 2020 é só unhas poucas decenas de yuans.
A manía dos chips parece que pasou, a nube escura que cubriu todo o círculo tecnolóxico o ano pasado está a piques de levantarse?Segundo Bloomberg, a gran maioría das compañías de chips cren que este mercado quente terá un gran punto de inflexión durante moito tempo no futuro, e mesmo algunhas persoas son pesimistas de que a industria de semicondutores provocará o peor descenso nunha década.
Algunhas alegrías, algunhas penas, avalancha de prezos de fichas, ademais da industria calada, temo que haxa infinidade de mercados no entroido.
01O chip caeu, pero non por completo?
A avalancha de prezos dos chips é inseparable do lento consumo global de produtos electrónicos.
Do último informe financeiro de TSMC, pódese ver que o negocio dos teléfonos intelixentes, que antes daba soporte á metade do país, xa non é a maior fonte de ingresos, e espérase que a proporción deste negocio siga diminuíndo.Segundo CINNO Research, os envíos de terminais SoC para teléfonos intelixentes de China no primeiro semestre de 2022 foron duns 134 millóns, un 16,9% menos interanual.
En canto ao lado de PC, segundo a empresa de investigación de mercado Mercury Research, no segundo trimestre deste ano, os envíos de procesadores de ordenadores de escritorio caeron ao nivel máis baixo en case 30 anos, o total dos envíos de procesadores experimentaron o maior descenso interanual desde 1984. , as vendas de teléfonos intelixentes de Corea do Sur caeron un 29,2% en taxa interanual en xullo, as exportacións de equipos informáticos e auxiliares caeron un 21,9% e os envíos de chips de memoria lideraron o descenso cun descenso do 13,5%.
A demanda ascendente diminúe, as ordes descendentes seguen a recortar e os prezos arrefrían naturalmente.
Non obstante, hai que ter en conta que estes chips que teñen prezos reducidos non xogan ningún papel na xeneralización de toda a industria de semicondutores.As fichas realmente baixaron de prezo?Baixo a noticia da "caída en picado", aínda hai fabricantes que anunciaron aumentos de prezos en contra da tendencia, como Intel, Qualcomm, Meiman Electronics, Broadcom, etc. planean aumentar o prezo dalgúns dos seus produtos con chip.
Tomando Intel como exemplo, segundo Nikkei, Intel informou aos clientes de que aumentará o prezo dos produtos de semicondutores no segundo semestre de 2022, e espérase que aumente o prezo dunha ampla gama de produtos, como servidores básicos e CPU de ordenadores. procesadores e chips periféricos, e o aumento varía segundo o tipo de chip, o máis baixo en díxitos, e o aumento máximo pode chegar ao 10% ao 20%.
Subiu o prezo das fichas?Pódese dicir que o prezo dos chips electrónicos de consumo baixou de súpeto debido ao descenso da demanda, pero a demanda de MCU noutros campos de aplicación segue sendo forte, como o control automotriz e industrial, o que provocou o alto prezo dos chips relacionados.Desde o inicio dos envíos anormais de teléfonos móbiles, o futuro da industria de chips foi curiosamente etiquetado como de venda lenta, pero de feito, a escaseza de chips nalgunhas industrias non rematou.
Especialmente os chips de automóbiles, os datos do Foro Internacional de Circuítos Integrados de China Nansha 2022 mostran que os produtos de chip actuais só poden satisfacer a media do 31% das necesidades dos fabricantes de automóbiles, He Xiaopeng de Xpeng Motors tamén dixo que a escaseza de chips da industria automotriz non rematou. , GAC en xuño deu datos de que GAC afrontou unha escaseza de chips de ata 33.000 pezas no segundo trimestre.
A nova industria enerxética foi sen problemas e non se pode subestimar a demanda de chips no futuro.Infórmase de que o coche medio necesita usar 500 fichas,vehículos de nova enerxíaestán equipados con máis chips, o ano pasado as vendas globais de coches de preto de 81,05 millóns de unidades, é dicir, toda a cadea da industria automotriz necesita 40,5 millóns de chips.
Ademais, os chips de gama alta aínda están en alto no altar do mercado, por unha banda, a cadea industrial de chips con tecnoloxía de proceso avanzada nunca se esvaeceu.Previamente informouse de que o chip de 3 nm de TSMC logrará a produción en masa en setembro e Apple será o primeiro cliente en usar o chip de 3 nm de TSMC.
Infórmase de que Apple incluirá o novo procesador A17 o próximo ano, así como o procesador da serie M3, que utilizará os 3 nanómetros de TSMC.Por outra banda, hai unha escaseza de equipos de semicondutores de alto proceso e a produción de procesos avanzados de 3 nm e 2 nm non está destinada a ser alta e pode haber unha brecha de subministración do 10% ao 20% en 2024 ~ 2025.
Iso fai aínda menos probable que os prezos caian.Todos os indicios dinnos que as fichas están caendo e a industria dista moito de ser tan sinxela como parece.
02 As fichas de consumo están desfavorecidas?
Un lado é tranquilo, o outro non é próspero.
Os chips electrónicos de consumo atravesaron o período máis glorioso dos dous primeiros anos e, co descenso do consumo electrónico, por fin abandonaron o altar.Na actualidade, moitas empresas de chips comezaron a estar ocupadas cambiando o seu negocio, desde os campos de consumo ata a automoción e a enxeñaría.TSMC incluíu o mercado automotriz como un proxecto prioritario nos próximos anos, e infórmase de que no lado continental, o negocio automotriz de xogadores MCU nacionais como GigaDevice Innovation, Zhongying Electronics e AMEC tamén se está facendo cada vez máis evidente. .
En concreto, GigaDevice entrou na fase de proba de mostras de clientes co seu primeiro produto MCU de calidade automotriz en marzo, e espérase que logre a produción en masa este ano;Zhongying Electronics úsase principalmente para a parte MCU de control corporal e espérase que volva a mediados do ano;AMEC Semiconductor mostrou a súa determinación para desenvolver chips para automóbiles no seu prospecto e a súa IPO planea recadar 729 millóns de yuans, dos cales 283 millóns de yuanes serán utilizados para proxectos de investigación e desenvolvemento de chips de calidade automotriz.
Despois de todo, a taxa de localización dos chips de control e computación automotriz nacionais é inferior ao 1%, a taxa de localización dos sensores é inferior ao 4% e a taxa de localización de semicondutores de potencia, memoria e comunicacións é do 8%, 8% e 3%, respectivamente.A fabricación doméstica de vehículos de nova enerxía é ameazante e toda a ecoloxía intelixente, incluída a condución autónoma, consumirá un gran número de semicondutores na fase posterior.
E que tan difícil será seguir mantendo coas fichas de consumo?
Previamente informouse de que Samsung suspendeu unha vez a adquisición de todas as unidades de negocio, incluíndo paneis, teléfonos móbiles e chips de memoria, e incluso moitos fabricantes coreanos de memoria tomarán a iniciativa de reducir os prezos en máis dun 5% a cambio de vendas.Nuvoton Technology, especializada en produtos electrónicos de consumo, tamén viu disparar o seu beneficio máis de 5,5 veces o ano pasado, cun beneficio neto de 7,27 dólares NT por acción.A evolución mantívose plana en abril e maio deste ano, con receitas que descenderon un 2,18% e un 3,04%, respectivamente, intermensual.
Pode que non se explique nada, pero os datos de Wind mostran que ata o 9 de maio 126 empresas de semicondutores en todo o mundo anunciaron os seus informes financeiros para o primeiro trimestre de 2022, das cales 16 experimentaron un descenso interanual do beneficio neto ou incluso unha perda.As fichas de consumo están acelerando a súa caída en desgraza, e os automóbiles e o control industrial convertéronse no próximo punto de busca de beneficios no mercado de chips.
Pero é realmente tan sinxelo como parece?
Especialmente para algúns fabricantes de chips domésticos, pasar do campo da electrónica de consumo ao campo da automoción é moito máis que a calor do mercado.En primeiro lugar, os chips domésticos deberían ter augas abaixo, e o campo do consumidor ocupa o primeiro lugar, representando o 27%.Aínda que ollar para o mundo, o mercado interior tamén é o maior mercado de semicondutores, os datos mostran que en 2021, as vendas de semicondutores no mercado continental chinés alcanzaron os 29,62 millóns de dólares estadounidenses, un aumento interanual do 58%, é o mundial. maior mercado de semicondutores, representando o 28,9% das vendas totais de semicondutores no mundo.
En segundo lugar, a propia industria de chips ten unha marxe de beneficio maior en teléfonos intelixentes e campos relacionados co 5G.Por exemplo, os envíos de TSMC representan o 70% do mercado de MCU para automóbiles, pero os chips de automoción só representan o 3,31% dos seus ingresos de 2020.Para o primeiro trimestre de 2022, os segmentos de teléfonos intelixentes e HPC de TSMC representarán o 40% e o 41% dos ingresos netos respectivamente, mentres que o vehículo IOT DCE e outros só representarán o 8%, 5%, 3% e 3% respectivamente.
A demanda é menor, pero o beneficio segue aí e o dilema é probablemente a maior dor de cabeza do mercado de semicondutores.
03 Despois do boom, os consumidores deleitaron?
Cando se sacude o prezo das fichas, os máis felices son os consumidores, os teléfonos móbiles, os coches e mesmo os electrodomésticos intelixentes convertéronse na zona do entroido de consumo que adoita esperar despois de que se rebaixa o prezo das fichas, especialmente os teléfonos móbiles.Non moito despois da avalancha do prezo do chip, no segundo semestre deste ano houbo xente que gritaba nas plataformas sociais para comprar teléfonos móbiles.
Inmediatamente despois, o prezo da nova enerxía reduciuse, o prezo dos produtos electrónicos e o prezo dos electrodomésticos reduciuse... Voces coma esta van e veñen.Non obstante, non hai unha tendencia clara polo momento se haberá unha redución de prezos correspondente na cadea de produtos, pero, francamente, esta onda de redución de prezos de chip non provocará unha redución de prezos a gran escala no mercado de consumo.
Primeira ollada ao campo de telefonía móbil máis influente, nos últimos anos, os fabricantes de teléfonos móbiles están subindo constantemente os prezos, o silencio de gama baixa, a fanfarronería de gama alta, a posibilidade de reducir o prezo por un tempo é moi baixa.Ademais, o beneficio bruto dos fabricantes nacionais de teléfonos móbiles non foi elevado.Na Conferencia de Desenvolvedores de Huawei, Yang Haisong, vicepresidente do departamento de software de empresas de consumo de Huawei, dixo que o beneficio dos fabricantes de teléfonos móbiles chineses é lamentablemente baixo e que a cota de mercado de teléfonos móbiles domésticos é máis da metade, pero o beneficio é só duns 10. %.
Ademais, o chip está realmente abaixo, pero o prezo doutros compoñentes non é tan educado, como sensores e pantallas, os modelos de gama alta son cada vez máis comúns, os fabricantes de teléfonos móbiles na cadea de subministración son naturalmente cada vez máis estritos. infórmase que OPPO, Xiaomi xa personalizaron sensores exclusivos para Sony e Samsung.
Deste xeito, é unha bendición para os consumidores que o prezo dos teléfonos móbiles non aumente.
Mirando á nova enerxía, o chip principal que reduciu o prezo esta vez non estaba orixinalmente no campo da fabricación de automóbiles, sen esquecer, o aumento de prezos no círculo de automóbiles de nova enerxía no primeiro semestre do ano non foi igual e a razón detrás non foi todo problema de chip.O prezo dos materiais a granel está aumentando, xa sexa níquel, aceiro, aluminio, incluíndo electrodos positivos e negativos, o prezo só aumenta, o custo das baterías segue sendo elevado e, obviamente, varios factores non se poden atribuír só ao chip.
Por suposto, o círculo de fabricación de automóbiles non é un pequeno retorno de chip non se pode ver, xa que este ano, os chips que emiten luz LED e os chips de controladores teñen un descenso de prezos do 30% ao 40%, o que sen dúbida terá un certo papel de amortiguador no custo posterior do propietario do coche.
Ademais dos teléfonos intelixentes, o maior impacto dos chips de consumo probablemente sexan os dispositivos domésticos intelixentes, como aire acondicionado e frigoríficos, e a demanda de MCU dos tres principais electrodomésticos brancos non é baixa, de 570 millóns en 2017 a máis de 700. millóns en 2022, dos cales os MCU de aire acondicionado representan máis do 60%.
Non obstante, os chips utilizados no campo da casa intelixente son basicamente algúns chips de gama baixa con procesos atrasados, que son diametralmente opostos a procesos avanzados como 3nm e 7nm, xeralmente superiores a 28nm ou 45nm.Xa sabes, estes chips son moi utilizados debido ao seu baixo contido técnico e o prezo unitario non é alto.
Para as empresas de electrodomésticos, a baixa tecnoloxía significa que incluso poden alcanzar a autosuficiencia.En 2017, creouse a división de microelectrónica de Gree;En 2018, Konka anunciou o establecemento oficial da división tecnolóxica de semicondutores;En 2018, Midea anunciou a súa entrada na fabricación de chips e estableceu Meiren Semiconductor Co., Ltd., e en xaneiro de 2021 creouse Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd., cunha escala actual de produción en masa anual duns 10 millóns de chips MCU.
Segundo estatísticas incompletas, moitas empresas de electrodomésticos tradicionais como TCL, Konka, Skyworth e Haier estableceron o campo dos semicondutores, é dicir, este campo non está limitado por chips.
Abaixo, ou non abaixo?Esta redución do prezo do chip é máis como un tiro falso, os fabricantes de augas arriba están temporalmente descontentos, e moito menos os consumidores.
Hora de publicación: 29-12-2022